วิธีการใช้เงินทุนที่มีประสิทธิภาพเพื่อประโยชน์ของคุณ

นิยามคำจำกัดความและกองทุนที่มีประสิทธิภาพด้านภาษี

หากคุณไม่ทราบเกี่ยวกับกองทุนที่มีประสิทธิภาพทางภาษีคุณอาจไม่ได้รับผลตอบแทนจากการลงทุนของคุณโดยเฉพาะอย่างยิ่งในระยะยาว

คุณชอบจ่ายภาษีมากกว่าที่จำเป็นหรือไม่? แน่นอนคุณไม่ได้! อย่างไรก็ตามนักลงทุนทำอย่างนั้นตลอดเวลา ลองนึกภาพผลตอบแทนประจำปีของผลงานกองทุนรวมของคุณเป็น paycheck หากคุณสามารถหาวิธีที่จะเก็บเงินได้มากขึ้นโดยเสียภาษีน้อยกว่าคุณจะทำหรือไม่?

แน่นอนคุณจะ! ความล้มเหลวในการทำความเข้าใจและใช้แนวคิดพื้นฐานเกี่ยวกับการลงทุนที่มีประสิทธิภาพทางภาษีถือเป็นข้อผิดพลาดที่ยิ่งใหญ่ที่สุดที่นักลงทุนกระทำ ถึงเวลาแล้วที่คุณควรเรียนรู้วิธีการและสถานที่ในการใช้เงินที่มีประสิทธิภาพเพื่อให้คุณสามารถเก็บไข่รังนกเงินลงทุนได้มากขึ้น

นักลงทุนทำข้อผิดพลาดที่ต้องเสียภาษีอย่างไร

นักลงทุนในกองทุนรวมมักสับสนและแปลกใจเมื่อ ได้รับแบบฟอร์ม 1099 ที่ระบุว่ามีรายได้จากเงินปันผลหรือได้รับ การกระจายกำไร

ข้อผิดพลาดขั้นพื้นฐานที่นี่คือการกำกับดูแลที่เรียบง่าย: นักลงทุนกองทุนรวมมักจะมองข้ามวิธีการลงทุนของพวกเขา ตัวอย่างเช่น กองทุนรวมที่จ่ายเงินปันผล (และสร้างรายได้เงินปันผลที่ต้องเสียภาษีให้กับนักลงทุน) กำลังลงทุนใน บริษัท ที่จ่ายเงินปันผล หากผู้ลงทุนไม่ตระหนักถึงการถือครองหลักทรัพย์ของกองทุนรวมอาจมีความรู้สึกประหลาดใจเมื่อมีการจ่ายเงินปันผลหรือกำไรจากเงินทุนที่นักลงทุนจะได้รับจากกองทุนรวม

กล่าวได้ว่ากองทุนรวมสามารถสร้างรายได้และกำไรจากการลงทุนที่ต้องเสียภาษีโดยปราศจากความรู้ของนักลงทุน นั่นคือจนกว่า 1099-DIV มาในจดหมาย

นักลงทุนในกองทุนรวมยังไม่สามารถวางแผนได้ว่าบัญชีใดจะต้องดำรงเงินโดยอาศัยประสิทธิภาพทางภาษี - แนวคิดและกลยุทธ์ที่เรียกว่า สถานที่ตั้งของสินทรัพย์ (ไม่ต้องสับสนกับ การจัดสรรสินทรัพย์ )

ตัวอย่างเช่นนักลงทุนไม่ต้องเสียภาษีปัจจุบันจากการจ่ายเงินปันผลกองทุนหรือกำไรจากเงินลงทุนในบัญชีรอการตัดบัญชีเช่น IRAs, 401 (k) s และ annuities โดยปกติการจ่ายเงินปันผลและ / หรือกำไรจากเงินทุนเหล่านี้จะถูกนำไปลงทุนใหม่โดยอัตโนมัติและกองทุนยังคงมีการจ่ายภาษีรอการตัดบัญชีต่อไปจนกว่าจะถอนเงิน

ดังนั้นบทเรียนขั้นพื้นฐานที่นี่คือการวางเงินทุนที่สร้างภาษีในบัญชีที่รอการตัดบัญชีเพื่อให้คุณสามารถเก็บเงินได้มากขึ้น หากคุณมีบัญชีที่ ไม่ได้รับการ ผ่อนปรนภาษีเช่นบัญชีนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์รายย่อยปกติคุณควรใช้กองทุนรวมที่มีประสิทธิภาพทางภาษี

ภาษีมีประสิทธิภาพคืออะไร?

กองทุนรวมกล่าวกันว่าเป็นภาษีที่มีประสิทธิภาพถ้าหักภาษีในอัตราที่ต่ำกว่ากองทุนอื่น ๆ กองทุนที่มีประสิทธิภาพด้านภาษีจะก่อให้เกิดระดับเงินปันผลและ / หรือกำไรจากการลงทุนที่ต่ำกว่ากองทุนรวมเฉลี่ย ในทางตรงกันข้ามกองทุนที่ไม่ก่อให้เกิดผลตอบแทนทางภาษีจะก่อให้เกิดการจ่ายเงินปันผลและ / หรือกำไรจากเงินทุนในอัตราที่สูงกว่ากองทุนรวมอื่น ๆ

ตัวอย่างของกองทุนที่มีประสิทธิภาพด้านภาษี

กองทุนที่มีประสิทธิภาพทางภาษีสร้างรายได้หรือเงินปันผลน้อยหรือไม่มีเลย ดังนั้นคุณจะต้องการหาประเภทกองทุนรวมที่ตรงกับรูปแบบนี้หากคุณต้องการลดภาษีในบัญชีโบรกเกอร์ปกติ (และหากวัตถุประสงค์ในการลงทุนของคุณคือการเติบโตไม่ใช่รายได้)

ขั้นแรกคุณสามารถลดเงินที่มักมีประสิทธิภาพ น้อยที่สุด

กองทุนรวมที่ลงทุนใน บริษัท ขนาดใหญ่เช่นกองทุนหุ้นขนาดใหญ่มักให้ผลตอบแทนที่สูงขึ้นเนื่องจาก บริษัท ที่มีรายได้สูงมักจะส่งผลกำไรบางส่วนไปพร้อมกับนักลงทุนในรูปของเงินปันผล กองทุนตราสารหนี้ธรรมชาติมีรายได้จากดอกเบี้ยที่ได้รับจากการถือครองหุ้นกู้ในตราสารหนี้ดังนั้นพวกเขาจึงไม่สามารถลดหย่อนภาษีได้ นอกจากนี้คุณต้องระมัดระวังใน การจัดการกองทุนรวมที่มีการจัดการอย่างกระตือรือร้น เพราะพวกเขากำลังพยายามเอาชนะตลาดด้วยการซื้อและขายหุ้นหรือพันธบัตร ดังนั้นพวกเขาจึงสามารถสร้างผลกำไรจากเงินทุนมากเกินไปเมื่อเทียบกับ เงินที่จัดการด้วยความภักดี

ดังนั้นกองทุนที่มีประสิทธิภาพทางภาษีโดยทั่วไปเป็นกองทุนที่มุ่งเน้นการเติบโตเช่นกองทุนหุ้นขนาดเล็กและกองทุนที่ได้รับการจัดการแบบ passively เช่น กองทุนดัชนี และ กองทุนอีทีเอฟ (ETFs)

จะรู้ได้อย่างไรว่ากองทุนมีประสิทธิภาพหรือไม่

วิธีพื้นฐานที่สุดในการทราบว่ากองทุนมีประสิทธิภาพทางภาษีหรือไม่เป็นผลดีต่อภาษีโดยพิจารณาจากวัตถุประสงค์ที่ระบุไว้ในกองทุน ตัวอย่างเช่น "การเติบโต" หมายความว่ากองทุนจะถือหุ้นของ บริษัท ที่กำลังเติบโต บริษัท เหล่านี้มักจะลงทุนผลกำไรกลับเข้ามาใน บริษัท เพื่อขยายธุรกิจ หาก บริษัท ต้องการที่จะเติบโตพวกเขาจะไม่จ่ายเงินปันผลให้กับนักลงทุน - พวกเขาจะ reinvest กำไรของพวกเขาใน บริษัท ดังนั้นกองทุนรวมที่มีเป้าหมายการเติบโตจะมีประสิทธิภาพทางภาษีมากขึ้นเนื่องจาก บริษัท ที่กองทุนลงทุนจะจ่ายเงินปันผลเพียงเล็กน้อยหรือไม่มีเลย

นอกจากนี้กองทุนดัชนีและอีทีเอฟมีประสิทธิภาพทางภาษีเนื่องจากลักษณะพาสซีฟของเงินทุนดังกล่าวมีมูลค่าการซื้อขาย (การซื้อและขายหุ้น) น้อยหรือไม่มีเลยที่สามารถสร้างภาษีให้กับนักลงทุนได้

กองทุนที่มีวัตถุประสงค์เพื่อรายได้คือโดยธรรมชาติที่พยายามสร้างรายได้จากเงินปันผล (หุ้น) หรือดอกเบี้ย (พันธบัตร) หรือทั้งสองอย่าง ดังนั้นกองทุนที่มีเป้าหมายรายได้โดยส่วนใหญ่ไม่ได้มีประสิทธิภาพทางภาษี ประเภทของกองทุนเฉพาะที่ให้รายได้สูง (ไม่ต้องเสียภาษี) คือ กองทุนรวมการลงทุนด้านอสังหาริมทรัพย์ (REIT Funds) ซึ่งกฎหมายกำหนดให้ส่งรายได้ให้กับนักลงทุน

วิธีที่ง่ายและเชื่อถือได้มากขึ้นในการทราบว่ากองทุนมีประสิทธิภาพทางภาษีหรือไม่คือการใช้เครื่องมือการวิจัยออนไลน์เช่น Morningstar ซึ่งให้คะแนนการให้คะแนนประสิทธิภาพขั้นพื้นฐานหรือ "ผลตอบแทนที่ได้รับการชดเชยจากภาษี" เมื่อเทียบกับเงินทุนอื่น ๆ คุณจะต้องการหาผลตอบแทนที่ได้รับการปรับภาษีซึ่งใกล้เคียงกับ "การได้รับภาษีก่อนหักภาษี" นี่แสดงให้เห็นว่าผลตอบแทนสุทธิของนักลงทุนไม่ได้ถูกกัดเซาะโดยภาษี

ตัวอย่างของการลงทุนที่มีประสิทธิภาพ

สมมติว่านักลงทุนมีบัญชีการลงทุน 2 บัญชีที่แตกต่างกันคือ 1) บัญชี 401 (k) ซึ่งเป็นบัญชีที่รอการตัดบัญชีภาษีและ 2) บัญชีนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์บุคคลธรรมดาปกติซึ่งต้องเสียภาษี สมมติว่านักลงทุนกำลังแสวงหาเป้าหมายการเติบโตในระยะยาว (พวกเขามีเวลา 10 ปีหรือมากกว่าและต้องการขยายการลงทุนของพวกเขา) พวกเขาจะถือเงินน้อยที่สุดใน 401 (k) และภาษีมากที่สุด มีประสิทธิภาพในบัญชีซื้อขายหลักทรัพย์ปกติของพวกเขา ด้วยเหตุนี้การจ่ายเงินปันผลผลกำไรและกำไรจากเงินทุนที่ไม่มีประสิทธิภาพใน 401 (k) จะไม่ก่อให้เกิดภาษีปัจจุบันสำหรับนักลงทุนและกองทุนที่มีประสิทธิภาพทางภาษีในบัญชีนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์จะสร้างจำนวนน้อยหรือไม่มีภาษีสำหรับนักลงทุน

อีกครั้งกลยุทธ์คือการเก็บเงินซึ่งกันและกันที่ไม่ได้เป็นภาษีที่มีประสิทธิภาพในบัญชีรอตัดบัญชีภาษีและถือกองทุนรวมที่มีประสิทธิภาพทางภาษีในบัญชีที่ต้องเสียภาษี

• ในช่วง 401 (k) ผู้ลงทุนสามารถถือครองพันธบัตรกองทุนที่มีการจัดการอย่างแข็งขันและ / หรือกองทุนรวมที่มีวัตถุประสงค์ "รายได้"
• ในบัญชีซื้อขายหลักทรัพย์ทั่วไปนักลงทุนสามารถถือครองหุ้นขนาดเล็กหุ้นกองทุนดัชนี ETFs และ / หรือกองทุนรวมที่มีวัตถุประสงค์ "การเติบโต" ตามที่ระบุไว้

เคล็ดลับทางเลือกและตัวอย่างของการลงทุนด้านภาษีที่มีประสิทธิภาพ

โดยสรุปแล้วจุดมุ่งหมายที่ดีที่สุดสำหรับนักลงทุนที่ชาญฉลาดคือการเก็บภาษีให้น้อยที่สุดเนื่องจากภาษีเป็นการลากผลตอบแทนโดยรวมของพอร์ตกองทุนรวม อย่างไรก็ตามมีข้อยกเว้นบางประการสำหรับกฎโดยรวมนี้ หากนักลงทุนมีเฉพาะบัญชีที่รอการตัดบัญชีเช่น IRAs, 401 (k) s และ / หรือ annuities ไม่มีความกังวลเกี่ยวกับประสิทธิภาพทางภาษีเนื่องจากไม่มีภาษีปัจจุบันที่ค้างชำระขณะถือครองเงินในบัญชีหนึ่งหรือทั้งหมด ประเภท อย่างไรก็ตามหากนักลงทุนมีบัญชีซื้อขายหลักทรัพย์ที่ต้องเสียภาษีเพียงบัญชีเดียวอาจพยายามเน้นเฉพาะการถือครองกองทุนดัชนีและกองทุน ETF เท่านั้น

หากนักลงทุนต้องการรายได้ในปัจจุบันความกังวลเกี่ยวกับประสิทธิภาพทางภาษีของพวกเขาเป็นสิ่งที่รองจากความต้องการในการสร้างรายได้ ดังนั้นนักลงทุนรายนี้จะใช้เงินที่มีประสิทธิภาพน้อยกว่าเช่นกองทุนตราสารหนี้และกองทุนรวมเพื่อการจ่ายเงินปันผลเพื่อตอบสนองความต้องการรายได้ของตน

ยกเว้นกฎทั่วไปเกี่ยวกับประสิทธิภาพทางภาษีที่มีอยู่กับกองทุนพันธบัตร ตัวอย่างเช่นกองทุนพันธบัตรบางแห่งไม่ใช่ "ไม่มีประสิทธิภาพ" นักลงทุนที่ต้องการลดภาษี แต่ยังมีวัตถุประสงค์รายได้สามารถใช้ กองทุนพันธบัตรเทศบาล หรือ กองทุนตลาดเงิน ปลอดภาษีซึ่งจ่ายดอกเบี้ยที่ไม่มีภาษีเงินได้ของรัฐบาลกลาง

Disclaimer: ข้อมูลในเว็บไซต์นี้มีวัตถุประสงค์เพื่อการอภิปรายเท่านั้นและไม่ควรเข้าใจผิดว่าเป็นคำแนะนำในการลงทุน ภายใต้สถานการณ์ไม่ข้อมูลนี้เป็นตัวแทนของคำแนะนำในการซื้อหรือขายหลักทรัพย์