วิธีการและเหตุผลที่ John Bogle เริ่มต้น Vanguard

Jack Bogle - ปริญญาโทการลงทุนในดัชนี

John C. "Jack" Bogle เป็นผู้ก่อตั้ง The Vanguard Group, Inc. และประธานศูนย์วิจัยตลาดการเงินของ Bogle เขาสร้างกองหน้าไว้ในปี พ.ศ. 2517 Bogle ได้สร้าง บริษัท กองทุนรวมขึ้นโดยคิดว่ากองทุนดัชนีต้นทุนต่ำสามารถให้ผลตอบแทนที่ดีกว่าแก่นักลงทุนระยะยาว เขาดำรงตำแหน่งประธานและประธานเจ้าหน้าที่บริหารที่กองหน้าจนถึงปี 2539 และดำรงตำแหน่งประธานอาวุโสจนถึงปี 2543

กฎการลงทุนพื้นฐานของ Bogle 8 ข้อ

ความเรียบง่ายเป็นหัวใจสำคัญของปรัชญาการลงทุนของ Bogle ในหนังสือที่มีชื่อเสียงของเขาสามัญสำนึกเกี่ยวกับกองทุนรวม: Imperatives ใหม่สำหรับนักลงทุนอัจฉริยะเขาหุ้นกับผู้อ่านของเขา 8 กฎพื้นฐานของการลงทุน:

1. เลือกกองทุนที่มีต้นทุนต่ำ
2. พิจารณาอย่างรอบคอบค่าใช้จ่ายเพิ่มเติมในการแนะนำ
3. อย่าให้เกินประสิทธิภาพของกองทุน
4. ใช้ประสิทธิภาพในอดีตเพื่อกำหนดความสอดคล้องและความเสี่ยง
5. ระวังดาว (เช่นเดียวกับดาวผู้จัดการกองทุนรวม)
6. ระวังทรัพย์สินขนาด
7. อย่าเป็นเจ้าของเงินมากเกินไป
8. ซื้อพอร์ตการลงทุนของคุณและถือไว้

ปรัชญาการลงทุนของ Bogle: ความมีพลังและความเรียบง่ายของการลงทุนในดัชนี

ปรัชญาการลงทุนของ John Bogle ทำให้เขาสร้างกองทุนดัชนีแรกที่มีให้แก่ประชาชนทั่วไป Vanguard 500 Index (VFINX) ในปีพ. ศ. 2519 จนถึงปัจจุบันกองทุนนี้เป็นหนึ่งใน กองทุนดัชนี S & P 500 ที่ดีที่สุดและการลงทุนของ Vanguard ถือเป็นสิ่งที่ดีที่สุดและ ที่ชื่นชอบของกองทุนรวมสำหรับฝูงชนทำมันด้วยตัวเอง

Bogle สอนว่าการรวมค่าใช้จ่ายที่สัมพันธ์กันที่สูงขึ้นและแนวโน้มความผิดพลาดของมนุษย์จะส่งผลให้เกิดผลตอบแทนสำหรับกองทุนที่ได้รับการจัดการอย่างแข็งขันเมื่อเวลาผ่านไป

ดังนั้นจึงเป็นวิธีสามัญสำนึกของต้นทุนต่ำและการกำจัดอุปสรรคทางอารมณ์ที่ทำให้กองทุนดัชนีเป็นยานพาหนะที่ดีที่สุดสำหรับนักลงทุนโดยเฉพาะอย่างยิ่งสำหรับผู้ที่มีระยะเวลาในระยะยาว (มากกว่า 10 ปี)

ปรัชญานี้สามารถสรุปได้ในแนวคิด: "ถ้าคุณไม่สามารถเอาชนะได้ให้เข้าร่วม" em " ไปตลอดทางจนถึงวันเรียนที่มหาวิทยาลัยพรินซ์ตัน Bogle ยอมรับว่าผู้จัดการกองทุนส่วนใหญ่ไม่สามารถเอาชนะเกณฑ์เป้าหมายได้โดยปกติจะเป็นดัชนีกว้าง ๆ เช่น S & P 500

หากผู้จัดการกองทุนมีปัญหาในการตีดัชนีทำไมไม่ถือหุ้นเดียวกันของดัชนีทำให้ต้นทุนการจัดการต่ำและชนะโดยเพียงจับคู่ประสิทธิภาพของดัชนี?

ขณะที่พวกเขากล่าวว่าส่วนที่เหลือเป็นประวัติศาสตร์ กองหน้าเป็นหนึ่งใน บริษัท กองทุนรวมที่ใหญ่ที่สุดในโลกและการลงทุนในดัชนียังคงพิสูจน์ทฤษฎีของเขาเกี่ยวกับความสำเร็จในการลงทุนที่มีต้นทุนต่ำ

Bogle เกษียณแล้วอย่างมีประสิทธิภาพและแสดงให้เห็นถึงชุมชนนักลงทุนอย่างต่อเนื่องว่าการพยายาม ใช้ วิธีการ จัดการอย่างแข็งขันโดย ใช้กลยุทธ์กองทุนดัชนีที่ มีการจัดการด้วยความอดทนแบบ ต้นทุนต่ำและเรียบง่ายสามารถให้ผลตอบแทนที่เหนือกว่าได้

กองหน้ายังมี กองทุน Exchange Traded Funds (ETFs) ซึ่งยังไม่ได้รับการยอมรับจาก Bogle ซึ่งเป็นชื่อ ETFs ว่าเป็นแนวโน้มที่เป็นอันตรายต่อผู้ลงทุนโดยเฉลี่ย

Vanguard และ Bogle มีภักดีต่อนักลงทุนที่ทำด้วยตัวเองอย่างจงรักภักดีที่เรียกตัวเองว่า "Bogleheads" ซึ่งเป็นผู้ที่ชื่นชอบการนำคำแนะนำในการปฏิบัติงานของ Jack Bogle ไปใช้กับการลงทุนและการเงินส่วนบุคคล

Disclaimer: ข้อมูลในเว็บไซต์นี้มีวัตถุประสงค์เพื่อการอภิปรายเท่านั้นและไม่ควรเข้าใจผิดว่าเป็นคำแนะนำในการลงทุน ภายใต้สถานการณ์ไม่ข้อมูลนี้เป็นตัวแทนของคำแนะนำในการซื้อหรือขายหลักทรัพย์