ประสิทธิภาพด้านภาษีและกองทุนที่บริหารจัดการแบบพึ่งพา
ถ้าคุณชอบต้นทุนต่ำความเรียบง่ายกระจายความเสี่ยงและผลการดำเนินงานที่น่าเชื่อถือในระยะยาวของกองทุนดัชนีคุณจะรักพวกเขามากยิ่งขึ้นเมื่อคุณเรียนรู้ว่าพวกเขาสามารถลดภาษีที่เกี่ยวข้องกับการลงทุนได้อย่างไร
คำที่อธิบายว่าการลงทุนบางประเภทก่อให้เกิดภาษีมากหรือน้อยเมื่อเปรียบเทียบกับภาษีอื่น ๆ เป็นประสิทธิภาพทางภาษี
หากกองทุนรวมใดมีประสิทธิภาพทางภาษีก็หมายความว่าจะไม่ก่อให้เกิดภาษีเป็นจำนวนมากสำหรับนักลงทุนรายย่อยเมื่อเทียบกับกองทุนอื่น ๆ
เนื่องจากประสิทธิภาพทางภาษีนักลงทุนที่ถือครองเงินในบัญชีที่ต้องเสียภาษี (ไม่ใช่ 401 (k) หรือ IRA) สามารถลดภาษีโดยใช้เงินที่จัดการด้วยความภักดี
ด้วยเหตุนี้กองทุนดัชนีจึงเป็นกองทุนที่มี ประสิทธิภาพทางภาษี นี่คือเหตุผล:
กองทุนดัชนีมีการหมุนเวียนต่ำ
ปัจจัยสำคัญประการหนึ่งของกองทุนดัชนีที่ทำให้พวกเขามีประสิทธิภาพทางภาษีคืออัตรา การหมุนเวียน ต่ำซึ่งเป็นตัวเลขที่แสดงถึงเปอร์เซ็นต์การถือครองของกองทุนสำรองเลี้ยงชีพซึ่งได้รับการแทนที่ (พลิกกลับ) ในช่วงปีที่ผ่านมา ตัวอย่างเช่นถ้ากองทุนรวมลงทุนในหุ้นที่แตกต่างกัน 100 หุ้นและมีการเปลี่ยน 20 หุ้นภายในหนึ่งปีอัตราส่วนการหมุนเวียนจะเท่ากับ 20%
มีอะไรผิดพลาดกับการหมุนเวียนสูงหรือไม่? เมื่อกองทุนรวมมีกิจกรรมการซื้อและขายมากขึ้นพวกเขาจะต้องขายหลักทรัพย์บางส่วนในราคาที่สูงกว่าที่ผู้จัดการกองทุนซื้อมา
ซึ่งหมายความว่ามีการเพิ่มทุนและเมื่อกองทุนรวมมีกำไรจากเงินทุนพวกเขาจะส่งผลกำไรดังกล่าวไปให้นักลงทุนในรูปแบบของ การกระจายกำไร เกิดอะไรขึ้นกับการกระจายกำไร? พวกเขาสร้างกำไรภาษีกำไร!
ดังนั้นการหมุนเวียนสูงมักจะส่งผลให้เกิดภาษีญาติสูง
แต่โดยธรรมชาติกองทุนดัชนีมีมูลค่าการซื้อขายต่ำมากซึ่งมักจะต่ำถึง 1% หรือ 2% ในขณะที่กองทุนที่มีการบริหารจัดการอย่างแข็งขันมักมีอัตราการหมุนเวียนสูงกว่า 20% และบางครั้งอาจสูงถึง 100% ขึ้นไป
กองทุนดัชนีโดยทั่วไปจ่ายเงินปันผลน้อยลง
เงินปันผลจากกองทุนรวมจะต้องเสียภาษีเป็นรายได้และกองทุนดัชนีโดยส่วนใหญ่จะให้เงินปันผลน้อยกว่า เงินที่มีการจัดการอย่างแข็งขัน ภายในหมวดเดียวกัน
เว้นเสียแต่ว่าคุณจะซื้อกองทุนดัชนีที่ออกแบบมาเพื่อซื้อและถือหุ้นที่จ่ายเงินปันผลหรือจนกว่าคุณจะซื้อกองทุนดัชนีพันธบัตรคุณไม่น่าจะถือกองทุนดัชนีที่ก่อให้เกิดภาษีเงินได้จากเงินปันผลหรือดอกเบี้ย
ดียิ่งขึ้นหากเหมาะสมกับความเสี่ยงและวัตถุประสงค์ในการลงทุนคุณสามารถซื้อกองทุนดัชนีการเติบโตเช่น Vanguard Growth Index (VIGRX) การเจริญเติบโตของหุ้นมักจะไม่จ่ายเงินปันผล (เนื่องจาก บริษัท ที่ออกพวกเขา reinvest กำไรของพวกเขามากกว่าการแบ่งปันให้กับนักลงทุนในรูปแบบของเงินปันผล)
บรรทัดล่างคือถ้าคุณมีบัญชีซื้อขายหลักทรัพย์ที่ต้องเสียภาษีเงินทุนดัชนีอาจถือได้อย่างชาญฉลาดโดยสมมติว่าคุณต้องการเก็บภาษีให้น้อยที่สุด
Disclaimer: ข้อมูลในเว็บไซต์นี้มีไว้เพื่อการสนทนาเท่านั้นและไม่ควรเข้าใจผิดว่าเป็นคำแนะนำในการลงทุนหรือคำแนะนำด้านภาษี ภายใต้สถานการณ์ไม่ข้อมูลนี้เป็นตัวแทนของคำแนะนำในการซื้อหรือขายหลักทรัพย์