อะไรคือ Equity Glide Path?

ภาพรวมของเส้นทางและการจัดสรรสินทรัพย์ของ Glide Equity

ทุกคนต้องการหาวิธีที่ดีที่สุดในการลงทุนเงินในการเกษียณอายุ เพื่อทดสอบแนวทางการลงทุนที่แตกต่างกันนักวิจัยมักจะเริ่มต้นด้วยสิ่งที่เรียกว่า

เส้นทางการร่อนของทุนคือการเปลี่ยนแปลงหรือเส้นทางที่คาดการณ์ไว้ในการจัดสรรสินทรัพย์ของคุณเมื่อคุณอายุ ด้านล่างเป็นตัวอย่างของเส้นทางการร่อนของหุ้นที่แตกต่างกันสามแบบ

1. เส้นทางลาดที่ลดลงของ Equity
   
   เส้นทางการร่อนสไลด์ที่ลดลงคือการที่คุณค่อยๆลดการจัดสรรไปเป็นหุ้นเมื่อคุณโตขึ้น กฎ "100 ลบอายุ" ของคุณ เป็นตัวอย่างของเส้นทางการกวาดล้างส่วนที่ลดลง กฎข้อนี้บอกว่าการกำหนดจำนวนเงินที่คุณควรจะจัดสรรให้กับหุ้น (หุ้นหรือกองทุนดัชนีหุ้น) คุณควรใช้เวลาหนึ่งร้อยลบอายุปัจจุบันของคุณ เมื่ออายุ 60 ปีคุณจะมีเงินลงทุน 40% ในตราสารทุน ในแต่ละปีคุณจะลดการจัดสรรให้กับหุ้นเพิ่มขึ้น 1% และเพิ่มการจัดสรรให้กับพันธบัตร นี่เรียกว่าเส้นทางการร่อนของส่วนทุนที่ลดลงเนื่องจากจำนวนเงินที่คุณจัดสรรให้กับหุ้นจะลดลงตามอายุ

1. Static Equity Glide Path
   
   เส้นทางการร่อนสต็อกแบบคงที่จะเป็นแนวทางที่คุณจะมี การจัดสรรสินทรัพย์เชิงกลยุทธ์ เฉพาะเช่น 60% เป็นหุ้นและ 40% สำหรับพันธบัตร ในแต่ละปีคุณจะปรับสมดุลกลับไปที่การจัดสรรเป้าหมายดังกล่าวหรือหากคุณถอนเงินโดยใช้วิธีการถอนแบบเป็น ระบบ คุณจะต้องใช้เวลาพอจากแต่ละประเภทสินทรัพย์ที่เกี่ยวข้องซึ่งหลังจากการถอนเงินการจัดสรรยังคงอยู่ที่ 60% และ 40% ของรายได้คงที่
   
   การใช้ตัวอย่างง่ายๆสมมติว่าในช่วงต้นปีคุณมีเงิน 100,000 เหรียญและ 60% ของเงินทุนหรือ 60,000 เหรียญเป็นกองทุนดัชนีหุ้นและ 40% อยู่ในกองทุนดัชนีพันธบัตร เมื่อสิ้นปีนี้คาดว่ากองทุนดัชนีหุ้นจะมีมูลค่าถึง 65,000 เหรียญและกองทุนดัชนีพันธบัตรมูลค่า 41,000 เหรียญ ตอนนี้สมมติว่าคุณจำเป็นต้องถอนเงิน $ 4,000 หลังจากการถอนเงินคุณจะเหลืออีก 102,000 เหรียญ ในการรักษาการจัดสรร 60/40 คุณจะต้องการมีเงิน 61,200 ดอลลาร์ในตราสารทุนและ 40,800 เหรียญในพันธบัตร ดังนั้นคุณจะขายกองทุนดัชนีหุ้นและกองทุนตราสารหนี้ $ 200,000 ของคุณ (ในความเป็นจริงคุณอาจไม่ได้ทำการค้าเพื่อขายกองทุนพันธบัตรมูลค่า 200 เหรียญของคุณคุณอาจจะใช้เงินจำนวน 4,000 เหรียญออกจากกองทุนดัชนีเนื่องจาก $ 200 จะกลายเป็นจำนวนเล็กน้อยที่เกี่ยวข้องกับขนาดของพอร์ตการลงทุนและหากมี ค่าใช้จ่ายในการซื้อขายก็น่าจะไม่เหมาะที่จะจ่ายให้กับการค้า 200 เหรียญ แต่ฉันใช้ที่นี่เพื่อประโยชน์ในการแสดงให้เห็นถึงวิธีการรักษาเส้นทางการรักษาการลงทุนแบบคงที่)

1. เส้นทางที่เพิ่มขึ้นของ Glide Equity
   
   (เช่นโดยการสร้าง บันได พันธบัตรที่พันธบัตรครบกำหนดในแต่ละปีเพื่อให้สอดคล้องกับจำนวนเงินที่ต้องการถอน) บางที 70% ของผลงานของคุณและใช้จ่ายอย่างช้าๆ ลดลงทำให้ส่วนของผู้ถือหุ้นในบัญชีของคุณเติบโตขึ้นเมื่อเวลาผ่านไป ดังนั้นเมื่อคุณอายุการจัดสรรหุ้นของคุณจะค่อยๆเพิ่มขึ้นสมมติว่าพวกเขาได้รับอัตราผลตอบแทนที่เป็นบวก

วิธีการใช้เส้นทางของ Glide Equity ในกองทุนรวม

เส้นทางการไต่ถ้อยคำทุนเริ่มมีการใช้บ่อยครั้งมากขึ้นด้วยการเพิ่มจำนวน กองทุนเป้าหมายการเกษียณอายุตามเป้าหมาย กองทุนวันที่เป้าหมายมักมีปีปฏิทินในชื่อของกองทุนเช่นกำหนดเป้าหมายวันที่ 2030 และมักมีการจัดการกองทุนดังนั้นระดับความเสี่ยงจะลดลงเมื่อคุณใกล้วันที่เป้าหมาย โดยทั่วไปจะทำได้โดยการลดการจัดสรรให้กับส่วนของผู้ถือหุ้นเมื่อใกล้ชิดกับวันที่เป้าหมายของกองทุน แม้ว่าเงินทุนเป้าหมายสองวันอาจมีวันเดียวกันเช่น 2030 แต่ก็สามารถลงทุนได้ค่อนข้างแตกต่างกันขึ้นอยู่กับเส้นทางการไต่ระดับของทุน หนึ่งกองทุนอาจถึงวันที่เป้าหมายโดยมีการจัดสรรเกือบทั้งหมดเป็นพันธบัตรขณะที่อีกแห่งหนึ่งอาจถึงวันที่เป้าหมายด้วยการจัดสรรพันธบัตร 50%

ไหนดี?

ไม่มีทางรู้ล่วงหน้าว่าประเภทของเส้นทางการร่อนสไลด์ประเภทใดจะส่งผลดีที่สุดสำหรับสภาวะทางเศรษฐกิจและตลาดที่คุณจะได้พบในปีที่เกษียณอายุของคุณ ตัวเลือกที่ดีที่สุดของคุณคือเลือกแนวทางการปันส่วนที่คุณต้องการใช้และรักษาไว้อย่างเป็นระเบียบ สิ่งที่แย่ที่สุดที่คุณสามารถทำได้คือการเปลี่ยนวิธีการต่างๆ