กลยุทธ์การปรับสมดุลทำให้ง่ายสำหรับกองทุนรวม
นี่คือสิ่งที่ต้องรู้เกี่ยวกับการปรับสมดุลพอร์ตการลงทุนของกองทุนรวม
ผลงานกองทุนรวม: คำนิยามของการถ่วงดุล
เมื่อคุณเสร็จสิ้นการสร้างผลงานของกองทุนรวมแล้วคุณยังคงต้องทำการบำรุงรักษาเป็นระยะ ๆ แม้ว่าคุณจะเป็น นักลงทุนซื้อและถือ
การปรับสมดุลพอร์ตการลงทุนของกองทุนรวมเป็นเพียงการกลับมาจัดสรรการลงทุนในปัจจุบันให้กลับไปเป็นการจัดสรรเงินลงทุนเดิม ดังนั้นการปรับสมดุลจะต้องมีการซื้อและ / หรือขายหุ้นของกองทุนรวมบางส่วนหรือทั้งหมดของคุณเพื่อให้เปอร์เซ็นต์การจัดสรรกลับคืนสู่ สมดุล กล่าวอีกนัยหนึ่งการปรับสมดุลเป็นส่วนสำคัญในการบำรุงรักษาในการ สร้างพอร์ตการลงทุนของกองทุนรวม เช่นเดียวกับการเปลี่ยนน้ำมันหรือปรับแต่งคือการบำรุงรักษารถของคุณอย่างต่อเนื่อง
ความคิดเรื่องการปรับสมดุลใหม่ค่อนข้างง่าย แต่ระยะเวลาและความถี่ของการปรับสมดุลใหม่สามารถเพิ่มกลยุทธ์ในกระบวนการนี้ได้ ในความเป็นจริงนักลงทุนจำนวนมากทำให้การปรับสมดุลใหม่มีความซับซ้อนกว่าที่ควรจะเป็น นักวางแผนด้านการเงินและผู้จัดการเงินมักจะเถียงว่านักลงทุนควรถ่วงดุลกันบ่อยแค่ไหน ควรเป็นรายเดือนรายไตรมาสหรือรายปีหรือไม่?
การจัดสรรสินทรัพย์ - A Balancing Act
ก่อนที่จะคิดถึงการปรับสมดุลใหม่คุณอาจต้องการทบทวน สมดุล อีกครั้ง
ยอดคงเหลือของพอร์ตการลงทุนประกอบด้วยการ จัดสรรสินทรัพย์ และประเภทการลงทุนที่อยู่ภายใต้ ตัวอย่างเช่นนักลงทุนอาจเริ่มต้นด้วยการจัดสรรสินทรัพย์ 80% หุ้นและพันธบัตร 20% ในการจัดสรรดังกล่าวนักลงทุนอาจมีกองทุนรวม 5 กองทุนเช่นหุ้นทุน 4 หุ้นในอัตรา 20% และกองทุนตราสารหนี้ 1 แห่งที่ระดับ 20%
การจัดสรรหรือดุลยภาพนี้เป็นการพิจารณาจาก ความเสี่ยง ด้านการลงทุนและวัตถุประสงค์ในการลงทุน (เช่นเหตุผลในการลงทุนระยะเวลาในการลงทุน)
ทำไมคุณควรปรับสมดุลของ Porftolio?
เหตุผลที่ทำให้นักลงทุนปรับสมดุลพอร์ตการลงทุนของตนในตอนแรกเป็นเรื่องสำคัญที่ต้องทำความเข้าใจ บ่อยครั้งที่กองทุนรวมหรือ กองทุนรวมบางประเภท จะดีกว่า กองทุน อื่นในช่วงระยะเวลาที่กำหนด ตัวอย่างเช่นในช่วงหนึ่งปีสมมติว่ากองทุนหุ้นของคุณทำงานได้เป็นอย่างดี แต่กองทุนพันธบัตรของคุณมีประสิทธิภาพไม่ดี หากการจัดสรรเดิมของคุณเป็นหุ้น 80% และพันธบัตร 20% การจัดสรรที่ผ่านมาของคุณตอนนี้อาจเป็นหุ้น 90% และพันธบัตร 10% ตอนนี้คุณขาดความสมดุลแล้วการจัดสรรใหม่ที่ก้าวร้าวมากขึ้นอาจทำให้คุณเสี่ยงต่อความไม่พึงประสงค์ ในทางตรงกันข้ามถ้าหุ้นประตูไม่ดีและพันธบัตรทำได้ดีในปีถัดไปคุณอาจจะใช้ระดับต่ำของความเสี่ยงและอาจพลาดโอกาสในการได้รับในตลาดหุ้น
วิธีการและเวลา: เวลาที่ดีที่สุดในการชดเชยกองทุนรวม
ในการปรับสมดุลคุณเพียง แต่ทำธุรกิจการค้าที่เหมาะสมเพื่อคืนกองทุนรวมของคุณกลับไปยังการจัดสรรเป้าหมาย ตัวอย่างเช่นเราจะซื้อและขายหุ้นของกองทุนที่เหมาะสมเพื่อกลับไปใช้การจัดสรร 20% เดิมสำหรับแต่ละกองทุน
อย่างเป็นธรรมชาติคุณจะขายหุ้นของกองทุนที่ทำดีที่สุดในระหว่างปีเพื่อนำพวกเขากลับลงไป 20% และซื้อหุ้นของกองทุนที่ไม่ดีดังนั้นคุณอาจนำพวกเขากลับขึ้นไป 20% คุณได้รับชัยชนะแล้วขายผู้ชนะและซื้อผู้แพ้ - กลยุทธ์การลงทุนเสียง
แต่บ่อยครั้งที่นักลงทุนจะถ่วงดุลผลงานของเขาหรือไม่? การชิงช้าขนาดใหญ่ในตลาดการเงินจะทำให้การลงทุนในกองทุนรวมของคุณเปลี่ยนสัดส่วนการจัดสรรเดิมของคุณได้ยาก หากคุณจัดสรรเงิน 20% ให้กับกองทุนหนึ่ง ๆ โดยปกติแล้วจะไม่เป็นการแกว่งมากกว่า 3 หรือ 4 เปอร์เซ็นต์นอกเหนือจากการจัดสรรดังกล่าวภายในปีใดก็ตาม นอกจากนี้อาจมีต้นทุนการซื้อขายที่เกี่ยวข้องกับการซื้อและขายกองทุน ดังนั้นการปรับสมดุลให้บ่อยเกินไปอาจลดผลกระทบเชิงบวกที่อาจเกิดขึ้นจากการทำเช่นนั้น
ปีละครั้งเป็นความถี่ที่เพียงพอสำหรับการปรับสมดุลพอร์ตการลงทุนกองทุนรวมของคุณ หลายคนทำในตอนท้ายของปีเมื่อกลยุทธ์สิ้นปีอื่น ๆ เช่น การเก็บเกี่ยวการสูญเสียภาษีที่ มีการพิจารณาอย่างรอบคอบ นอกจากนี้คุณยังสามารถเลือกวันที่น่าจดจำเช่นวันครบรอบหรือวันเกิด นอกจากนี้ก่อนที่คุณจะปรับสมดุลให้แน่ใจว่าแนวโน้มด้านการเงินและวัตถุประสงค์การลงทุนของคุณยังไม่เปลี่ยนแปลงไปในลักษณะที่คุณต้องการเปลี่ยน การจัดสรรสินทรัพย์ ของคุณ
กรณีที่ไม่ได้ ปรับสมดุลผลงานของคุณ