สามประเภททั่วไปของกองทุนรวม

กองทุนตราสารทุนตราสารหนี้และตลาดเงินครองส่วนแบ่ง

กองทุนรวม ทั่วไปสามารถอยู่ในหนึ่งในสามประเภทหลัก ได้แก่ ตราสารทุนตราสารหนี้หรือตลาดเงิน

นักลงทุนจำนวนมากจะกระจายผลงานของพวกเขาโดยรวมส่วนผสมของทั้งสาม

กองทุนตราสารทุน

กองทุนหุ้นหรือที่เรียกว่า กองทุนหุ้น (การลงทุนในการซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์สาธารณะซึ่งต่างกับ บริษัท เอกชน) เป็นตัวแปรที่มีความผันผวนมากที่สุดในสามประการด้วยกันโดยมีมูลค่าเพิ่มขึ้นและลดลงอย่างรวดเร็วในช่วงเวลาสั้น ๆ

แต่หุ้นในอดีตมีการดำเนินงานที่ดีขึ้นในระยะยาวกว่าการลงทุนประเภทอื่น ๆ เนื่องจากหุ้นมีการซื้อขายโดยคาดหวังว่าผลประกอบการในอนาคตของ บริษัท จะรวมถึงส่วนแบ่งการตลาดที่เพิ่มขึ้นรายได้ที่มากขึ้นและผลกำไรที่สูงขึ้น ทั้งหมดที่จะเพิ่มมูลค่าผู้ถือหุ้น

โดยทั่วไปหุ้นมีความผันผวนเนื่องจากการประเมินภาวะเศรษฐกิจของนักลงทุนและผลกระทบต่อรายได้ของ บริษัท นักลงทุนที่มีความรับผิดชอบต่อสังคมยังมีส่วนในความเสี่ยงอื่น ๆ ต่อผลประกอบการเช่นการถูกปรับหรือฟ้องร้องจากมลพิษทางเศรษฐกิจหรือการเลือกปฏิบัติต่อพนักงานคนใดคนหนึ่ง

กองทุนหุ้นทั้งหมดไม่เหมือนกัน กองทุนทั่วไปบางแห่งรวมถึง:

• เงินทุนเพื่อการเติบโตซึ่งมีศักยภาพในการเพิ่มทุนจำนวนมาก แต่อาจไม่จ่ายเงินปันผลเป็นประจำ
• กองทุนรายได้ที่ลงทุนในหุ้นที่จ่ายเงินปันผลเป็นประจำ
• กองทุนดัชนีที่พยายามสะท้อนประสิทธิภาพของดัชนีตลาดเฉพาะอย่างเช่น S & P 500 Composite Stock Index Index

• กองทุนในกลุ่มมักมีความเชี่ยวชาญเฉพาะด้านในอุตสาหกรรมเช่นการเงินการดูแลสุขภาพหรือเทคโนโลยี

กองทุนตราสารหนี้

กองทุนตราสารหนี้ที่เรียกว่าเป็น รายได้คงที่ ลงทุนในตราสารหนี้ขององค์กรและรัฐบาลเพื่อให้รายได้ผ่านการจ่ายเงินปันผล กองทุนตราสารหนี้มักจะรวมอยู่ในพอร์ตโฟลิโอเพื่อเพิ่มผลตอบแทนโดยรวมของนักลงทุนโดยการให้รายได้ที่มั่นคงเมื่อกองทุนหุ้นสูญเสียมูลค่า

เช่นเดียวกับกองทุนหุ้นสามารถจัดตามภาคดังนั้นกองทุนตราสารหนี้เกินไปสามารถจัดหมวดหมู่ พวกเขาอาจมีความเสี่ยงต่ำเช่นพันธบัตรตั๋วเงินคลังที่ได้รับการสนับสนุนจากสหรัฐซึ่งมีความเสี่ยงสูงในรูปแบบของพันธบัตรที่ให้ผลตอบแทนสูงหรือไม่มากนักซึ่งมีอันดับเครดิตต่ำกว่าหุ้นกู้ในระดับการลงทุน

แม้ว่าโดยปกติจะปลอดภัยกว่าหุ้นกองทุนพันธบัตรเผชิญความเสี่ยงของตนเอง ได้แก่ :

• ความเป็นไปได้ที่ผู้ออกพันธบัตรเช่น บริษัท หรือเทศบาลอาจไม่สามารถชำระหนี้ได้
• โอกาสที่อัตราดอกเบี้ยจะเพิ่มขึ้นซึ่งเป็นสาเหตุให้มูลค่าของหุ้นกู้ลดลง
• ความเป็นไปได้ที่พันธบัตรจะได้รับเงินคืนก่อน เมื่อสิ่งนี้เกิดขึ้นกับกองทุนพันธบัตรมีโอกาสที่ผู้จัดการอาจไม่สามารถรีไฟแนนซ์เงินใหม่ในสิ่งอื่นที่จ่ายผลตอบแทนสูง

กองทุนรวมตลาดเงิน

กองทุนรวมตลาดเงินมีความเสี่ยงต่ำเมื่อเปรียบเทียบกับกองทุนรวมอื่น ๆ และการลงทุนอื่น ๆ ตามกฎหมายพวกเขา จำกัด การลงทุนเฉพาะในเงินลงทุนระยะสั้นที่มีคุณภาพสูงโดยเฉพาะที่ออกโดยรัฐบาลสหรัฐฯ บริษัท สหรัฐรัฐและรัฐบาลท้องถิ่นเท่านั้น

กองทุนรวมตลาดเงิน พยายามรักษา "มูลค่าสินทรัพย์สุทธิ" (NAV) ซึ่งหมายถึงมูลค่าของหุ้นในกองทุนซึ่งมีมูลค่าคงที่ 1 เหรียญต่อหุ้น

แต่มูลค่า NAV อาจต่ำกว่า 1 เหรียญหากการลงทุนของกองทุนมีประสิทธิภาพต่ำ

ในอดีตผลตอบแทนของกองทุนตลาดเงินได้รับต่ำกว่าเงินกองทุนพันธบัตรหรือหุ้นซึ่งทำให้พวกเขาเสี่ยงต่อการเพิ่มขึ้นของอัตราเงินเฟ้อ กล่าวอีกนัยหนึ่งถ้ากองทุนตลาดเงินจ่ายอัตราการค้ำประกันไว้ที่ร้อยละ 3 แต่ในช่วงที่เงินลงทุนมีอัตราเงินเฟ้อเพิ่มขึ้นร้อยละ 4 มูลค่าเงินลงทุนจะลดลงร้อยละ 1

ในช่วงวิกฤติการเงินโลกหนึ่งในความกังวลใหญ่ที่สุดคือการขาดแคลนศักยภาพในกองทุนตลาดเงิน แต่ข้อกังวลเหล่านี้ได้หายไปอย่างมากในช่วงหลายปีที่ผ่านมา

กองทุนระหว่างประเทศ

ทั้งกองทุนตราสารทุนและตราสารหนี้ยังสามารถให้บริการเฉพาะในประเทศต่างๆ (บริษัท ในสหรัฐอเมริกาสำหรับผู้อ่านที่ตั้งอยู่ในสหรัฐอเมริกา) หรือการถือครองระหว่างประเทศ

สามารถดูรายชื่อกองทุนระหว่างประเทศได้ที่นี่

การกระจายการลงทุนทั่วโลกอาจเป็นเสมือนว่าไม่มีความสำคัญมากกว่าการกระจายความเสี่ยงระหว่างตราสารทุนตราสารหนี้และตลาดเงินโดยเฉพาะอย่างยิ่งการลดลงของมูลค่าตลาดในสหรัฐ ประเทศอื่น ๆ อาจฟื้นตัวได้มากขึ้นเรื่อย ๆ และเพื่อให้เกิดสมดุลที่ดีระหว่างกองทุนต่างชาติและกองทุนในประเทศอาจเป็นยุทธศาสตร์ที่ดีที่จะต้องพิจารณา

ETFs (หรือกองทุนที่ซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์) เป็นส่วนที่เพิ่มขึ้นของตัวเลือกการลงทุนสำหรับนักลงทุนโดยเฉลี่ยซึ่งเป็นรุ่นที่มีการซื้อขายแลกเปลี่ยนกันเองและครอบคลุมทุกพื้นที่ด้านบนและอื่น ๆ