วิธีการกองทุนที่สมดุลสามารถลดความเสี่ยงด้านตลาด
และเมื่อตลาดวัวเริ่มมีการปรับตัวหรือ ตลาดหมี แบบเป่าอย่างเต็มรูปแบบความผันผวน (ups และ downs ในราคาหลักทรัพย์) มักจะกลายเป็นกองทุนที่เด่นชัดและสมดุลมากขึ้นสามารถทำให้ขอบออกมาเรียบง่ายเพื่อลดความผันผวน
แต่สิ่งที่เป็นกองทุนที่สมดุลและวิธีการที่พวกเขาช่วยนักลงทุนลดความเสี่ยงของตลาดและให้ความผันผวนให้น้อยที่สุด?
นิยามของกองทุนรวมที่สมดุล
เรียกอีกอย่างว่า กองทุนไฮบริด หรือ กองทุน การจัดสรรสินทรัพย์กองทุนที่สมดุลเป็นกองทุนรวมที่มีการลงทุนในสินทรัพย์รวมเช่นหุ้นพันธบัตรและเงินสด การ จัดสรรสินทรัพย์ หรือ "ดุลยภาพ" ของสินทรัพย์ยังคงมีความคงที่และมีวัตถุประสงค์หรือรูปแบบการลงทุนที่ระบุไว้ ตัวอย่างเช่นกองทุนที่มีความสมดุลแบบอนุรักษ์นิยมอาจลงทุนในสินทรัพย์ลงทุนที่มีความระมัดระวัง (มีความเสี่ยงต่ำ) เช่นหุ้น 40%, พันธบัตร 50% และตลาดเงิน 10%
กองทุนรวมที่ลดความเสี่ยงลดความเสี่ยงด้านตลาดอย่างไร
กองทุนที่สมดุลใช้ภูมิปัญญาการลงทุนที่เหนือกาลเวลาในการกระจายความเสี่ยง เมื่อคุณกระจายการลงทุนคุณจะซื้อและถือครองหลักทรัพย์ที่มีพฤติกรรมการทำงานและโปรไฟล์ความเสี่ยงต่างกัน แนวทางการกระจายความเสี่ยงที่ดีที่สุดมักเกี่ยวข้องกับการลงทุนในหลักทรัพย์ที่ไม่มีความสัมพันธ์กันมากนัก ในคำอื่น ๆ ในการ สร้างผลงานที่หลากหลายของกองทุนรวม คุณจะต้องใช้การรวมกันของประเภทกองทุนต่างๆเช่นหุ้นและพันธบัตรเพื่อเป็นตัวอย่างง่ายๆซึ่งไม่ได้ทำกันเหมือนกัน
นี่คือสิ่งที่นักลงทุนให้ความสำคัญกับกองทุน: ทำให้พวกเขาสามารถซื้อกองทุนที่มีอยู่แล้วได้ งานเดียวที่แท้จริงสำหรับนักลงทุนคือการเลือกกองทุนที่มีความสมดุลที่เหมาะสมกับวัตถุประสงค์ในการลงทุนและความเสี่ยง
ประเภทของกองทุนที่สมดุล
มี 3 ประเภทหลักของกองทุนที่สมดุลคือ
- กองทุนอนุรักษ์แบบอนุรักษ์นิยม : กองทุน เหล่านี้มักจะมีความสมดุลของหุ้นพันธบัตรและเงินสดที่เหมาะสมกับนักลงทุนที่ระมัดระวังซึ่งเป็นผู้ที่ไม่รู้สึกสบายใจที่มีการแกว่งตัวกว้างในราคา การจัดสรรสินทรัพย์ของกองทุนอนุรักษ์มักจะประมาณ 35% หุ้น, พันธบัตร 60% และเงินสด 5%
- กองทุน รวม ปานกลาง : กองทุน เหล่านี้มักมีความสมดุลของหุ้นพันธบัตรและเงินสดที่เหมาะสมสำหรับนักลงทุนที่ไม่ทราบความผันผวนของราคา แต่ไม่มากเท่ากับกองทุนที่มีการจัดสรรหุ้น 100% ให้แก่หุ้น การจัดสรรสินทรัพย์โดยทั่วไปสำหรับกองทุนที่มีสภาพคล่องปานกลางคือหุ้น 65%, พันธบัตร 30% และเงินสด 5%
- Aggressive Balanced Funds : กองทุนที่ สมดุลเหล่านี้จะมีการจัดสรรหุ้นสูงสุดและเหมาะสำหรับนักลงทุนที่มีความสุขกับการชิงช้าราคา อย่างไรก็ตามการจัดสรรพันธบัตรขนาดเล็กสามารถนำเสนอการกระจายความเสี่ยงซึ่งอาจส่งผลให้ความผันผวนของราคาที่ต่ำกว่าตลาดหุ้นซึ่งวัดได้จากดัชนี S & P 500 กองทุนที่มีความสมดุลเชิงรุกจะมีการจัดสรรหุ้นประมาณ 85% และพันธบัตร 15%
นักลงทุนควรระลึกไว้เสมอว่าการจัดสรรสินทรัพย์เพื่อการระดมทุนที่สมดุลยังคงเป็นไปอย่างต่อเนื่อง ดังนั้นพวกเขาไม่ควรสับสนกับ เป้าหมาย - วันที่เกษียณอายุกองทุน ซึ่งมีการจัดสรรที่เปลี่ยนแปลงไปตามกาลเวลา
กองทุนที่สมดุลเพื่อลดความผันผวน
โดยการออกแบบที่สมดุลของพวกเขาทุกประเภทของกองทุนที่สมดุลสามารถลดความผันผวนเมื่อเทียบกับพอร์ตโฟลิโอที่ประกอบด้วยการจัดสรร 100% ให้กับหุ้น ดังนั้น "กองทุนที่มีความสมดุลที่ดีที่สุด" สำหรับนักลงทุนรายย่อยแต่ละรายจะขึ้นอยู่กับวัตถุประสงค์ในการลงทุนของผู้ลงทุนรายนั้นและความอดทนต่อความเสี่ยง
อย่างไรก็ตามโดยทั่วไปกองทุนที่สามารถดำเนินงานได้ดีที่สุดในตลาดหมีเมื่อราคาหุ้นลดลงมากกว่า 20% เป็นกองทุนที่มีความสมดุลแบบอนุรักษ์นิยม
หนึ่งในกองทุนอนุรักษ์ที่ดีที่สุดในกลุ่มกองทุนรวมคือ รายได้จาก Vanguard Wellesley (VWINX) ในปีพ. ศ. 2551 เมื่อดัชนี S & P 500 ลดลงมากถึง -37% VWINX มีผลตอบแทนที่ยอมรับได้มากขึ้น -9.8% แม้ว่าผลตอบแทนที่เป็นลบไม่ได้เป็นประสบการณ์ที่น่ายินดีสำหรับนักลงทุนที่อนุรักษ์นิยม แต่ผลตอบแทนปี 2551 ในปีนี้ก็ถึง 90% ของเงินทุนที่อนุรักษ์นิยมอื่น ๆ
สำหรับมุมมองที่กว้างขึ้นอัตราผลตอบแทนรายปีย้อนหลัง 15 ปีถึงวันที่ 31 ธันวาคม 2015 เป็น 6.8% ที่น่าทึ่งซึ่งน้อยกว่า 97% ของการจัดสรรงบประมาณแบบอนุรักษ์นิยม
VWINX มีการจัดสรรสินทรัพย์ประมาณ 38% หุ้นหุ้นกู้ 60% และเงินสด 2%
หากคุณไม่ต้องการรับความเสี่ยงอีกเล็กน้อยหนึ่งในกองทุนการจัดสรรที่ดีที่สุดคือ Vanguard Wellington (VWELX) ซึ่งมีการจัดสรรหุ้นประมาณ 65%, หุ้นกู้ 34% และเงินสด 1%
Disclaimer: ข้อมูลในเว็บไซต์นี้มีวัตถุประสงค์เพื่อการอภิปรายเท่านั้นและไม่ควรเข้าใจผิดว่าเป็นคำแนะนำในการลงทุน ภายใต้สถานการณ์ไม่ข้อมูลนี้เป็นตัวแทนของคำแนะนำในการซื้อหรือขายหลักทรัพย์