รางวัลใหญ่ไม่ต้องเสี่ยงมากในการซื้อขายวัน

ตรวจสอบเรื่องเล่าของรางวัลและความเสี่ยง

มีตำนานที่โดดเด่นในโลกการเงินว่าถ้าคุณต้องการสร้างรายได้มากขึ้นคุณต้องเสี่ยงมากขึ้น น่าจะเป็นผลมาจากผลตอบแทนระยะยาวของหุ้นกับพันธบัตร ในอดีตหุ้นมีผลตอบแทนสูงกว่า แต่ยังมีความผันผวนมากกว่าพันธบัตร พันธบัตรมีผลตอบแทนต่ำกว่า แต่พันธบัตรมีความผันผวนทางประวัติศาสตร์ต่ำกว่าหุ้น เมื่อพิจารณาข้อความนี้ดูเหมือนว่าคุณจำเป็นต้องเสี่ยงมากขึ้นเพื่อให้ได้มากขึ้น แต่ก็ไม่เป็นความจริง

รากฐานทางคณิตศาสตร์ของตำนาน

เมื่อดูเปอร์เซ็นต์ที่แน่นอนการยืนยันข้างต้นดูเหมือนจะถูกต้อง หุ้นมีผลตอบแทนสูงกว่าและมีความผันผวนมากกว่าพันธบัตร แต่ผู้ค้ารายวันไม่ได้รับผลตอบแทนที่แน่นอนหรือความผันผวนแน่นอน เพียงเพราะสต็อกเพิ่มขึ้น 10% ไม่ได้หมายความว่าคุณทำ 10% ในบัญชีของคุณ; คุณสามารถเพิ่มทุนในบัญชีได้ 0.1% ในขณะเดินทางหรือ 50% การย้ายครั้งนี้ยังไม่ได้หมายความว่า 10% ของทุนของคุณมีความเสี่ยงแม้ว่าหุ้นจะย้ายมา 10%

สมมติว่าหุ้นมีการซื้อขายที่ $ 30 และคุณได้รับสัญญาณที่จะซื้อ คุณมีบัญชี 50,000 ดอลลาร์และ ยินดีที่จะเดิมพัน 1% ของส่วนของคุณในการซื้อขาย : $ 500 หุ้นนั้นเพิ่มขึ้น 10% เป็น $ 33

เท่าไหร่ที่คุณทำในการค้าไม่ได้กำหนดเฉพาะโดยความผันผวนของสต็อก แต่ยังวิธีที่คุณเลือกที่จะค้าภายในความอดทน 1% ของคุณ

ถ้าคุณซื้อที่ $ 30 และวางขาดทุนขั้นต่ำที่ $ 29.90 ความเสี่ยงของคุณในแต่ละหุ้นเป็น $ 0.10 เนื่องจากคุณมีความเสี่ยงในการซื้อขาย 500 เหรียญคุณจึงซื้อหุ้น 5000 หุ้น

ธุรกรรมนี้ต้องใช้ประโยชน์เพราะคุณต้องมีเงิน 150,000 ดอลลาร์เพื่อทำธุรกรรม (การเบิกจ่าย 4: 1 เป็นเรื่องปกติสำหรับผู้ค้ารายวันดังนั้นจึงไม่ใช่ปัญหา)

ราคาที่เพิ่มขึ้นและคุณขายหุ้นของคุณเพื่อหากำไร 3 เหรียญและกำไร 15,000 เหรียญ คุณได้รับผลตอบแทนจากการลงทุน 30% จากทุนจดทะเบียนทั้งหมด

สมมติว่าคุณวางเงินไว้ที่ $ 29.50 และเสี่ยงต่อการเสียเงิน 0.50 เหรียญในแต่ละหุ้นของคุณเอง

ขนาดตำแหน่งของคุณคือ $ 500 / $ 0.05 = 1000 หุ้น คุณขายหุ้น 1000 หุ้นของคุณเพื่อหาผลกำไร 3,000 ดอลลาร์ที่ราคา 33 ดอลลาร์โดยให้ผลตอบแทนรวม 6% ของเงินทุนบัญชี

พ่อค้ารายวันมักไม่ค่อยมีส่วนร่วมในการเคลื่อนไหว 10% ภายในวัน (อาจจะไม่ย้ายทั้งหมด) อย่างไรก็ตามเนื่องจากการเคลื่อนไหวดังกล่าวหายาก แต่คณิตศาสตร์จะเหมือนกันไม่ว่าจะเกี่ยวข้องกับสินทรัพย์ที่ย้าย 0.1% หรือ 15% วัน ( ค้นหาคลังการซื้อขายรายวันที่มีการย้ายที่ใหญ่ที่สุดโดยใช้ตัวกรองเหล่านี้ )

วิธีการรวมความรู้นี้เข้ากับการซื้อขายวันของคุณ

แม้แต่ผู้ค้าที่มีประสบการณ์หลายคนที่อยู่ห่างจากความผันผวนของสินทรัพย์เพราะรู้สึกว่าจำเป็นต้องเสี่ยงมากขึ้นเพื่อที่จะทำให้คุ้มค่าในขณะที่ นี้ไม่เป็นความจริง โดยการวางการ สูญเสียหยุด คุณ จำกัด จำนวนความเสี่ยงที่คุณยินดีที่จะเปิดเผยตัวเองไป การซื้อขายทั้งหมดเกี่ยวข้องกับจำนวนบัญชีที่คุณต้องการลดระดับการหยุดทำงานและขนาดตำแหน่งที่เกิดขึ้น ดูรายละเอียดเพิ่มเติมใน การซื้อขายประจำวันที่ดีขึ้นโดยใช้อัตราชนะและอัตราส่วนความเสี่ยงต่อการรับรางวัล

ผู้ค้าไม่จำเป็นต้องซื้อขายหุ้นหรือตลาดที่มีความผันผวน แต่พวกเขาไม่จำเป็นต้องอายไปจากพวกเขาด้วย

รอโอกาสการเทรดที่คุณสามารถซื้อขายได้โดยมีความเสี่ยงน้อยมาก (หยุดการขาดทุนใกล้กับจุดเข้า) โดยการอดทนและรอโอกาสดังกล่าวจะมีขนาดที่ใหญ่ขึ้นและความเสี่ยงจะถูก จำกัด ไม่ว่าความผันผวนของสินทรัพย์จะเป็นอย่างไร

หากหุ้นมีความผันผวนไม่ใช่ของคุณคุณสามารถซื้อขายหุ้นที่มีความสงบได้ แต่ก็ยังมีผลตอบแทนมหาศาลจากการซื้อขายหลักทรัพย์ที่มีขนาดใหญ่ (ขนาดตำแหน่งที่ใหญ่กว่าหุ้นที่มีความผันผวน) ไม่ว่าคุณจะขายหุ้นหรือสินทรัพย์ประเภทใดคุณจะควบคุมความเสี่ยงซึ่งจะควบคุมขนาดตำแหน่งของคุณซึ่งจะทำให้คุณมีรายได้เท่าใดในมือ

ขนาดตำแหน่งที่ใหญ่ขึ้นอาจทำให้ออกไปได้ยากและทำให้เกิดการ ลื่นไถล ซึ่งเป็นสิ่งที่ต้องระวัง

คำสุดท้าย

หลีกเลี่ยงการคิดในความสมบูรณ์: "หุ้นย้าย 10% ฉันจะได้ทำ / สูญหาย 10%". สิ่งสำคัญคือวิธีที่พ่อค้าแต่ละรายสร้างความเสี่ยงและพารามิเตอร์รางวัลซึ่งจะมีผลต่อ ขนาดของตำแหน่ง คุณสามารถเลือกใช้ขนาดตำแหน่งที่เล็กลงพร้อมกับการหยุดการขาดทุนที่ใหญ่ขึ้นหรือตำแหน่งที่ใหญ่ขึ้นด้วยการหยุดการขาดทุนที่เล็กกว่า (ใกล้กับราคาเริ่มต้น) ไม่ว่าจะเป็นกรณีใดก็ตามความเสี่ยงจะถูกควบคุมโดยการอดทนและรอโอกาสที่จุดหยุดเล็ก (ซึ่งหมายถึงตำแหน่งที่ใหญ่กว่า) และรางวัลที่เป็นไปได้ก็ใหญ่สินทรัพย์ใด ๆ จะกลายเป็นโอกาสทางการค้าที่ยอดเยี่ยม

ความผันผวนทางประวัติศาสตร์และผลตอบแทนในขณะที่เกี่ยวข้องกับการเลือกตลาดเพื่อการค้าไม่ควรเป็นพื้นฐานสำหรับการประเมินความเสี่ยงหรือผลกำไรที่อาจเกิดขึ้นเกี่ยวข้อง - ความเสี่ยงจะถูกกำหนดและแตกต่างกันไปในทุกการค้าเดียว